Vad ska du göra när du har utnyttjat din 401(k)-plan

Om du redan har nått gränsen för dina 401(k)-avgifter för året – eller snart kommer att göra det – är det ett problem. Du har inte råd att hamna på efterkälken när det gäller finansiering och pensionering. Att förlora bidragets minskning av din bruttoinkomst kommer inte heller att hjälpa din skattesedel i april nästa år. Dessa tips kommer att hjälpa dig att avgöra hur du ska hantera att maxa dina bidrag och förhoppningsvis undvika en stor skattebörda i april.

Maximala gränser

Maxering av ett pensionskontobidrag innebär att du har bidragit till eller satt in det maximala belopp som är tillåtet till ett individuellt pensionskonto (IRA) eller en avgiftsbestämd plan, som till exempel en 401(k). Om du är under 50 år är det maximala beloppet som du kan bidra till en 401(k) 19 500 dollar för både 2020 och 2021. Om du är 50 år eller äldre kan du lägga till mer pengar, ett så kallat catch-up-bidrag, som uppgår till 6 500 dollar för 2020 och 2021. Med andra ord, om du är 50 år eller äldre är din maximala, årliga gräns för totala 401(k)-bidrag 26 000 dollar.

Första stället att titta på: IRA

Att bidra till en IRA utöver din 401(k) är ett alternativ. Oavsett om du bidrar till en Roth IRA eller en traditionell IRA kommer dina pengar att växa skattefritt tills du går i pension, precis som de gör i din 401k. När du börjar göra uttag betalar du inkomstskatt på de pengar du tar ut från din traditionella IRA eller 401k, men inte på uttag från din Roth IRA. En Roth ger dig dock inget skatteavdrag eller skattebesparingar det år då du gör bidraget till skillnad från en traditionell IRA eller 401(k). Observera att du kan göra ett bidrag till en IRA för skatteåret 2020 till och med den 15 april 2021.

Traditionell IRA

Hur stor skattefördel du får när du bidrar till en IRA beror på hur mycket du tjänar. Med andra ord kan skatteavdraget minskas eller fasas ut tills det försvinner, beroende på din deklarationsstatus (dvs. ensamstående eller gift) och inkomst.

Då du omfattas av en pensionsplan på arbetsplatsen, kommer du för 2020 års deklaration, när du når 65 000 till 75 000 dollar i inkomst som ensamstående, antingen att vara berättigad att dra av endast en del av ditt traditionella IRA-bidrag eller inte vara berättigad till något avdrag alls. För 2021 års bidrag är inkomstgränsen 66 000-76 000 dollar.

Inkomstgränsen för 2020 är 104 000-124 000 dollar om du är gift, registrerar gemensamt eller är en kvalificerad änka(er). För 2021 är inkomstgränsintervallet 105 000 dollar till 125 000 dollar. Om en IRA-bidragstagare inte omfattas av en pensionsplan på arbetsplatsen och är gift med någon som omfattas av planen, avtrappas dock avdraget om parets inkomst är mellan 198 000 och 208 000 dollar 2021, jämfört med 196 000 och 206 000 dollar 2020.

Roth IRA

Du kanske fortfarande kan bidra till en Roth IRA. Som en påminnelse kan dock nämnas att ditt bidrag inte kommer att vara avdragsgillt. På den positiva sidan, när du börjar ta utdelningar vid pensioneringen, kommer alla pengar som bidragits efter skatt att vara skattefria när de tas ut så länge personen är över 59½

För beskattningsåret 2020 är dock inkomstutjämningsintervallet för singlar 124 000 dollar till 139 000 dollar. För 2021 är inkomstutjämningsintervallet 125 000 dollar till 140 000 dollar. För gifta par som deklarerar tillsammans är Roth-inkomstens utfasningsintervall för 2020 196 000 dollar till 206 000 dollar och för 2021 är det 198 000 dollar till 208 000 dollar.

Nästa steg:

Säg att du också har utnyttjat alla dina IRA-alternativ – eller har bestämt dig för att du hellre vill investera dina extra besparingar på ett annat sätt.

Och även om det inte finns någon magisk formel som garanterar att man uppnår båda målen, kan en noggrann planering komma nära. ”Titta på alternativen när det gäller investeringsprodukter och investeringsstrategier”, säger Keith Klein, CFP och chef på Turning Pointe Wealth Management i Tempe, Ariz. Här är några icke-IRA-alternativ att överväga också.

Alternativ med låg risk

Oalternativen nedan är för de investerare som behöver en pålitlig ström av inkomster från sina pensionskonton. Dessa alternativ kommer aldrig att visa en enastående tillväxt, men de är klassiska val på grund av att de är förutsägbara.

1. Kommunala obligationer

En kommunal obligation (eller muni) är ett värdepapper som säljs av en stad, en stad, en stat, ett län eller en annan lokal myndighet för att finansiera projekt för det allmänna bästa, som skolor, motorvägar och sjukhus. Obligationsinvesteraren lånar i huvudsak ut köpeskillingen till den statliga enheten i utbyte mot ett specificerat räntebelopp. Kapitalet återbetalas till köparen på obligationens förfallodag. ”Det fina med kommunala obligationer”, förklarar Klein, ”är att de är likvida. Du har alltid möjlighet att sälja dem eller behålla dem till förfallodagen och få tillbaka ditt kapital.”

En annan fördel med kommunala obligationer i pensionsplaneringssyfte är att ränteinkomsterna som tjänas in på vägen är befriade från federala skatter, och i vissa fall även från statliga och lokala skatter. Det finns dock skattepliktiga kommunobligationer, så kontrollera den aspekten innan du investerar. Om du säljer obligationerna med vinst innan de löper ut kan du också betala kapitalvinstskatt.

Kontrollera också obligationens kreditvärdighet; den bör vara BBB eller högre för att betraktas som ett konservativt alternativ (vilket är vad du vill ha i ett pensionsinstrument).

2. Fixed Index Annuities

En fixed index annuity (även kallad indexed annuity) utfärdas av ett försäkringsbolag. Köparen investerar en viss summa pengar som senare ska betalas tillbaka i bestämda belopp med jämna mellanrum. Annuitetens avkastning är kopplad till ett aktieindex (t.ex. S&P 500), därav namnet. Försäkringsbolaget garanterar den ursprungliga investeringen mot nedåtgående marknadssvängningar samtidigt som det erbjuder möjlighet till tillväxt (avkastning). ”De erbjuder avkastning som är lite bättre än icke-indexerade annuities”, säger Klein.

Fixed index annuities är ett konservativt investeringsalternativ, som ofta jämförs med inlåningscertifikat (CD) när det gäller risk. Det bästa av allt är att annuitets intäkter är skatteuppskjutna tills ägaren når pensionsåldern.

Nedsidan är att annuiteter är ganska illikvida. ”Ibland måste du betala en straffavgift om du tar ut pengarna före 59½ års ålder eller om du inte tar ut dem som en inkomstström ,” varnar Klein. Även om du undviker straffavgiften genom att flytta medlen direkt till en annan livränteprodukt kommer du förmodligen ändå att bli föremål för försäkringsbolagets återköpsavgifter.

3. Universell livförsäkring

En universell livförsäkring, en typ av permanent livförsäkring, är både en försäkring och en investering. Försäkringsgivaren betalar ut ett förutbestämt belopp vid försäkringstagarens död, och under tiden ackumulerar försäkringen ett kontantvärde. Försäkringstagaren kan ta ut eller låna från kontot medan han eller hon lever, och i vissa fall får han eller hon utdelning.

Inte alla är ett fan av att använda livförsäkringar som ett sätt att bygga upp kontantvärde. Om den struktureras och används på rätt sätt erbjuder dock denna typ av försäkring skattefördelar för den försäkrade. Inbetalningarna växer i en skatteuppskjuten takt och försäkringstagaren har tillgång till kapitalet under tiden.

”Den goda nyheten är att du har tillgång till medlen före 59½ års ålder utan påföljd om du använder det på rätt sätt”, säger Klein. ”Genom att använda policelån kan du kanske ta ut pengar utan att betala skatt och sätta in pengarna igen utan att betala skatt, så länge livförsäkringen är i kraft.”

Ägaren måste betala skatt på vinsterna om försäkringen sägs upp.

Mer riskfyllda alternativ

Det finns några riktningar som du kan ta om du fortfarande har en solid inkomst eller om du förväntar dig en extravinst inom en snar framtid. Även om dessa alternativ inte är de mest traditionella är de värda att diskutera med din pensionsplaneringsexpert.

1. Variabla livräntor

En variabel livränta är ett avtal mellan köparen och ett försäkringsbolag. Köparen gör antingen en enda betalning eller en serie betalningar, och försäkringsbolaget går med på att göra periodiska betalningar till köparen. De periodiska betalningarna kan börja omedelbart eller i framtiden.

En rörlig livränta gör det möjligt för investeraren att allokera delar av medlen till olika tillgångsalternativ, t.ex. aktier, obligationer och gemensamma fonder. Så även om en minsta avkastning vanligtvis är garanterad varierar utbetalningarna beroende på portföljens resultat.

Variabla livräntor erbjuder flera fördelar. Skattebetalningar på inkomster och vinster skjuts upp till 59½ års ålder. De periodiska utbetalningarna kan ställas in så att de räcker under resten av investerarens liv, vilket ger ett skydd mot risken att investeraren överlever sitt pensionssparande. Dessa livräntor har också en dödsfallsersättning som garanterar köparens förmånstagare en utbetalning som motsvarar det garanterade minimibeloppet eller beloppet på kontot, beroende på vilket belopp som är störst. Inbetalningarna är skatteuppskjutna tills de tas ut som inkomst.

För tidiga uttag tillkommer återköpsavgifter. Variabla livräntor kommer också med olika andra avgifter och kostnader som kan äta upp den potentiella avkastningen. Vid pensioneringen kommer vinsterna att beskattas enligt inkomstskattesatsen, inte enligt den lägre kapitalvinstskatten.

2. Variabelt universellt liv

Ja, vi vet att detta låter som punkt tre i föregående avsnitt. Variabel universell livförsäkring är verkligen liknande; det är en hybrid av universell livförsäkring och variabel livförsäkring, vilket gör att du kan delta i olika typer av investeringsalternativ samtidigt som du inte beskattas på dina inkomster. Kontantvärdet i din försäkring investeras i separata konton (som liknar värdepappersfonder, penningmarknadsfonder och obligationsfonder) vars resultat fluktuerar.

Mer vinst, möjligen – men också mer smärta. Om aktiemarknaden faller kan ”dessa tillgångar sjunka till ett värde av noll, och du riskerar att förlora försäkringen i så fall”, varnar Klein. ”Men om du behöver en livförsäkring och har förmågan att ta risken att investera på aktiemarknaden kan det vara ett alternativ.”

Variabel universell livförsäkring är ett komplext instrument, så det är klokt att studera innan man går vidare.

Andra strategiska drag

Alternativa investeringsprodukter

En del alternativa produkter är mycket eftertraktade på grund av det låga ränteklimatet och möjligheten till högre utdelningar. De omfattar olje- och gasinvesteringar ”på grund av de skatteavdrag du får för att du deltar”, säger Klein.

Det är också vissa typer av icke handlade fastighetsinvesteringsfonder (REITs) eller andra typer av fastighetsinvesteringsfonder som är eftertraktade eftersom endast en del av utdelningarna är beskattningsbara. ”Icke-handlade produkter medför dock ofta en viss komplexitet och kan vara mycket illikvida”, varnar Klein.

Fastigheter

Vissa investerare gillar att investera i enskilda fastighetsinnehav. ”En av de bästa sakerna med att äga enskilda fastigheter är möjligheten att göra Section 1031-utbyten”, säger Klein. Med andra ord kan du sälja fastigheten och rulla in pengarna i nya fastigheter utan att behöva redovisa vinsterna skattemässigt (tills du avvecklar hela fastigheten).

Individuella innehav

En annan strategi är att köpa individuella innehav – aktier, obligationer och i vissa fall börshandlade fonder (ETF:er). ”När du innehar dessa investeringar behöver du inte betala skatt på vinsterna förrän du faktiskt likviderar eller säljer dessa innehav”, förklarar Klein. Mutual funds däremot beskattas på vinsterna när du tjänar dem.

En användbar strategi för vissa investerare som köper enskilda tillgångar eller kortsiktiga investeringar som har fallit i onåd och skapat en förlust är att använda sig av tax-loss harvesting. Investeraren kan kompensera vinster genom att skörda förlusten och överföra tillgångarna till en liknande typ av investering (utan att göra en wash-sale-transaktion). ”Personer som använder tax-loss harvesting i sina portföljer kan faktiskt öka sin avkastning på lång sikt med så mycket som 1 %”, säger Klein.

Investera i ett företag

”En anställd som har utnyttjat sin 401(k) maximalt kanske vill överväga att investera i ett företag”, säger Kirk Chisholm, förmögenhetsförvaltare på Innovative Advisory Group i Lexington, Mass. ”Många företag, till exempel fastigheter, har generösa skatteförmåner. Utöver dessa skatteförmåner kan företagsägare bestämma vilken typ av pensionsplan de vill skapa. Om de till exempel vill inrätta en 401(k)-plan för sitt företag skulle de kunna utöka sina 401(k)-bidrag utöver vad de kan ha hos sin arbetsgivare.”

Pensioner

Med utgångspunkt i den tidigare idén kommer vissa företagare att vilja överväga att skapa en pensionsplan eller en förmånsbestämd plan utöver den 401(k) som deras företag kan erbjuda. Stora företag har flyttat bort från pensionsplaner på grund av den höga kostnaden, men dessa planer kan fungera bra för vissa mindre företagare, särskilt de som är framgångsrika och över 40 år.

”Dessa företagare kan skjuta upp ytterligare pengar från skatterna till pensionen genom att använda en pensionsplan för sig själva eller nyckelanställda utöver en 401(k)-plan”, påpekar Klein.

The Setting Every Community Up for Retirement Enhancement Act of 2019 (SECURE Act) är ett lagförslag som är utformat för att hjälpa människor att spara till pension. En del av lagförslaget gör det enklare och billigare för småföretagare att inrätta pensionsplaner för anställda. Från och med 2021 gör denna regel det möjligt för fler småföretag att gå samman för att erbjuda vad som kallas Multiple Employer Plans eller MEP.

Kraven för vissa arbetare är att lägga ner minst 500 timmar per år under tre på varandra följande år för att vara berättigad.

HSA

Ett annat alternativ för dem som är villiga att riskera en hälsoplan med hög avdragsrätt är att finansiera ett hälsosparkonto (HSA). ”Ett alternativ som vi har undersökt på senare tid med våra kunder är tillgången till HSA”, säger David S. Hunter, CFP på Horizons Wealth Management i Asheville, N.C. ”Om de kvalificerar sig finns det potentiellt fler skatteförmåner för dessa bidrag än vad en 401(k) kan ha. Dessutom finns det ingen utfasning av förvärvsinkomst för bidragen. HSA har många fördelar, såsom avdragsrätt, inkomstuppskjutning och skattefria utdelningar, vilket för ett ökande antal sparare är lika med ett mycket praktiskt verktyg för pensionssparande.”

401(k)-bidrag efter skatt

Du kan också se om ditt företags 401(k) tillåter dig att göra bidrag efter skatt till din 401(k) upp till den lagstadgade gränsen för kombinerade arbetsgivar- och arbetstagarbidrag (57 000 dollar för 2020 och 58 000 dollar för 2021).

”De flesta arbetsgivare tillåter inte bidrag efter skatt, men om din plan tillåter det kan det vara mycket fördelaktigt”, säger Damon Gonzalez, CFP, RICP, på Domestique Capital LLC i Plano, Texas. ”Intäkterna på ditt sparande efter skatt växer skattemässigt uppskjutet och när du väl slutar din anställning kan du flytta det du bidragit med efter skatt till din 401(k) till en Roth IRA. Tillväxten på dessa dollar efter skatt skulle behöva rullas till en traditionell IRA.”

Roths

Finally, those who can afford to play both sides of the tax game should consider using Roth IRAs or Roth 401(k)s. Att skjuta upp skatten till ett senare datum, som med den vanliga 401(k), är inte alltid garanterat den största fördelen. Investerare som har båda kan göra framtida uttag från det konto som är mest meningsfullt. Om skattesatserna stiger, ta ut pengar från Roth-kontot, eftersom skatterna redan har betalats på de medel som finns där. Om skattesatserna sjunker kan investeraren ta ut pengar från det traditionella 401(k)-kontot och betala skatt till den lägre skattesatsen.

Summan av kardemumman

Alla dessa investeringsalternativ är förenade med olika grader av komplexitet, likviditet eller illikviditet och risk. Men de bevisar att ja, det finns skattemässigt fördelaktiga sätt att spara till pensionen efter 401(k). Det finns många sätt att maximera sitt sparande, så noggranna planerare gör klokt i att överväga så många metoder som det är meningsfullt att uppnå sina mål.