Il tuo broker forex è una truffa?

Se fai una ricerca su internet sulle truffe dei broker forex, il numero di risultati è impressionante. Mentre il mercato del forex sta lentamente diventando più regolamentato, ci sono molti broker senza scrupoli che non dovrebbero essere in affari.

Quando stai cercando di fare trading sul forex, è importante identificare i broker che sono affidabili e validi, ed evitare quelli che non lo sono. Al fine di distinguere i broker forti da quelli deboli e quelli rispettabili da quelli con affari loschi, dobbiamo passare attraverso una serie di passi prima di depositare una grande quantità di capitale con un broker.

Il trading è già abbastanza difficile di per sé, ma quando un broker implementa pratiche che lavorano contro il trader, ottenere un profitto può essere quasi impossibile.

Separare il Forex dalla finzione

Quando si ricerca un potenziale broker forex, gli operatori devono imparare a separare i fatti dalla finzione. Per esempio, di fronte a tutti i tipi di post sui forum, articoli e commenti scontenti su un broker, potremmo supporre che tutti i trader falliscono e non ottengono mai un profitto. I trader che non riescono a fare profitti pubblicano poi contenuti online che incolpano il broker (o qualche altra influenza esterna) per le loro strategie fallite.

Una lamentela comune da parte dei trader è che un broker stava intenzionalmente cercando di causare una perdita sotto forma di dichiarazioni come: “Non appena ho piazzato il trade, la direzione del mercato si è invertita” o “Il broker ha dato la caccia alle mie posizioni,” e “Ho sempre avuto slippage sui miei ordini, e mai a mio favore.” Questi tipi di esperienze sono comuni tra i trader ed è molto probabile che il broker non sia in difetto.

Trader principianti

È anche del tutto possibile che i nuovi trader forex non riescano ad operare con una strategia testata o un piano di trading. Invece, fanno operazioni basate sulla psicologia (ad esempio, se un trader sente che il mercato deve muoversi in una direzione o nell’altra) e c’è essenzialmente il 50% di possibilità che siano corrette.

Quando il trader principiante entra in una posizione, spesso sta entrando quando le sue emozioni sono calanti. I trader più esperti sono consapevoli di queste tendenze da principianti e intervengono, prendendo il trade nella direzione opposta. Questo disorienta i nuovi trader e li lascia con la sensazione che il mercato – o i loro broker – siano pronti a prenderli e a prendere i loro profitti individuali. La maggior parte delle volte, questo non è il caso. Si tratta semplicemente di un fallimento del trader nel comprendere le dinamiche del mercato.

Fallimenti del broker

A volte, le perdite sono colpa del broker. Questo può accadere quando un broker cerca di accumulare commissioni di trading a spese del cliente. Ci sono stati rapporti di broker che hanno arbitrariamente spostato i tassi quotati per far scattare ordini di stop quando i tassi di altri broker non si sono spostati a quel prezzo.

Per fortuna dei trader, questo tipo di situazione è un outlier e non è probabile che si verifichi. Bisogna ricordare che il trading di solito non è un gioco a somma zero, e i broker guadagnano principalmente commissioni con l’aumento dei volumi di trading. Nel complesso, è nell’interesse dei broker avere clienti a lungo termine che commerciano regolarmente e quindi, sostengono il capitale o realizzano un profitto.

Trading comportamentale

Il problema dello slippage può essere spesso attribuito all’economia comportamentale. È pratica comune per i trader inesperti farsi prendere dal panico. Temono di perdere un movimento, così colpiscono il loro tasto di acquisto, o temono di perdere di più e colpiscono il tasto di vendita.

In ambienti di tasso di cambio volatile, il broker non può garantire che un ordine sarà eseguito al prezzo desiderato. Questo si traduce in movimenti bruschi e slippage. Lo stesso vale per gli ordini stop o limit. Alcuni broker garantiscono il riempimento degli ordini stop e limit, mentre altri non lo fanno.

Anche nei mercati più trasparenti, lo slippage accade, i mercati si muovono, e non sempre otteniamo il prezzo che vogliamo.

La comunicazione è la chiave

I problemi reali possono iniziare a svilupparsi quando la comunicazione tra un trader e un broker inizia a rompersi. Se un trader non riceve risposte dal suo broker o il broker fornisce risposte vaghe alle domande del trader, queste sono comuni bandiere rosse che un broker potrebbe non essere attento agli interessi del cliente.

I problemi di questa natura dovrebbero essere risolti e spiegati al trader, e il broker dovrebbe anche essere disponibile e mostrare buone relazioni con i clienti. Uno dei problemi più dannosi che possono sorgere tra un broker e un trader è l’incapacità del trader di prelevare denaro da un conto.

La ricerca del broker ti protegge

Proteggersi da broker senza scrupoli è l’ideale. I seguenti passi dovrebbero aiutare:

• Fate una ricerca online per le recensioni del broker. Una ricerca generica su internet può fornire indicazioni per capire se i commenti negativi potrebbero essere solo un trader scontento o qualcosa di più serio. Un buon complemento a questo tipo di ricerca è BrokerCheck della Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), che indica se ci sono azioni legali in sospeso contro il broker. E se è il caso, cerca di capire meglio i regolamenti statunitensi per i broker forex.
• Assicurati che non ci siano lamentele sul fatto di non poter ritirare i fondi. Se ci sono, contattate l’utente, se possibile, e chiedete loro della loro esperienza.
• Leggete tutte le scritte in piccolo dei documenti quando aprite un conto. Gli incentivi per aprire un conto possono spesso essere usati contro il trader quando si cerca di ritirare i fondi. Per esempio, se un trader deposita $10.000 e ottiene un bonus di $2.000, e poi il trader perde denaro e tenta di ritirare alcuni fondi rimanenti, il broker può dire che non può ritirare i fondi del bonus. Leggere la stampa fine vi aiuterà a capire tutte le eventualità in questi tipi di casi.
• Se siete soddisfatti della vostra ricerca su un particolare broker, aprite un mini conto o un conto con una piccola quantità di capitale. Fai trading per un mese o più, e poi cerca di fare un prelievo. Se tutto è andato bene, dovrebbe essere relativamente sicuro depositare altri fondi. Se hai problemi, prova a discuterne con il broker. Se questo fallisce, andate avanti e pubblicate un resoconto dettagliato della vostra esperienza online in modo che altri possano imparare dalla vostra esperienza.

La tentazione di sfornare

I broker o i pianificatori che sono pagati con commissioni per comprare e vendere titoli possono a volte soccombere alla tentazione di effettuare transazioni semplicemente allo scopo di generare una commissione. Coloro che lo fanno eccessivamente possono essere ritenuti colpevoli di churning – un termine coniato dalla Securities and Exchange Commission (SEC) che denota quando un broker effettua operazioni per uno scopo diverso da quello di beneficiare il cliente. Coloro che sono trovati colpevoli di questo possono affrontare multe, richiami, sospensione, licenziamento, radiazione, o anche sanzioni penali in alcuni casi.

La SEC definisce il churning

La SEC definisce il churning nel modo seguente:

Il churning si verifica quando un broker si impegna in un eccessivo acquisto e vendita di titoli sul conto di un cliente principalmente per generare commissioni che vanno a beneficio del broker. Perché si verifichi il churning, il broker deve esercitare il controllo sulle decisioni di investimento nel conto del cliente, come ad esempio attraverso un accordo formale scritto discrezionale. Frequenti acquisti e vendite di titoli che non sembrano necessari per soddisfare gli obiettivi di investimento del cliente possono essere la prova del churning. Il churning è illegale e non etico. Può violare la regola SEC 15c1-7 e altre leggi sui titoli.

La chiave da ricordare qui è che gli scambi che vengono effettuati non stanno aumentando il valore del tuo conto. Se avete dato al vostro broker l’autorità di negoziazione sul vostro conto, allora la possibilità di churning può esistere solo se stanno negoziando pesantemente il vostro conto, e il vostro saldo rimane lo stesso o diminuisce di valore nel tempo.

Ovviamente, è possibile che il vostro broker stia genuinamente cercando di far crescere il vostro patrimonio, ma dovete scoprire esattamente cosa stanno facendo e perché. Se siete voi a decidere e il broker sta seguendo le vostre istruzioni, allora questo non può essere classificato come churning.

Valutate le vostre transazioni

Uno dei segni più chiari di churning può essere quando vedete compravendite di titoli che non corrispondono ai vostri obiettivi di investimento. Per esempio, se il vostro obiettivo è quello di generare un reddito stabile corrente, allora non dovreste vedere compravendite sui vostri rendiconti per azioni a piccola capitalizzazione o azioni o fondi tecnologici.

Il churning con i derivati come le opzioni put e call può essere ancora più difficile da individuare, in quanto questi strumenti possono essere utilizzati per raggiungere una varietà di obiettivi. Ma comprare e vendere put e call dovrebbe, nella maggior parte dei casi, avvenire solo se si ha una tolleranza al rischio elevata. La vendita di call e put può generare un reddito corrente, purché sia fatta con prudenza.

Come i regolatori valutano il churning

Un collegio arbitrale prenderà in considerazione diversi fattori quando condurrà le udienze per determinare se un broker ha fatto churning su un conto. Esamineranno i trade che sono stati piazzati alla luce del livello di educazione, esperienza e sofisticazione del cliente, così come la natura della relazione del cliente con il broker. Valuteranno anche il numero di transazioni sollecitate rispetto a quelle non sollecitate e l’ammontare in dollari delle commissioni che sono state generate rispetto ai guadagni o alle perdite del cliente come risultato di queste transazioni.

Ci sono momenti in cui può sembrare che il vostro broker stia sfornando il vostro conto, ma questo potrebbe non essere necessariamente il caso. Se avete domande su questo e vi sentite a disagio su ciò che il vostro consulente sta facendo con i vostri soldi, allora non esitate a consultare un avvocato di titoli o presentare una denuncia sul sito web della SEC.

Sei già bloccato con un cattivo broker?

Purtroppo, le opzioni sono molto limitate in questa fase. Tuttavia, ci sono alcune cose che potete fare. Per prima cosa, leggete tutti i documenti per assicurarvi che il vostro broker sia effettivamente nel torto. Se vi è sfuggito qualcosa o non avete letto i documenti che avete firmato, potreste dovervi assumere la colpa.

In seguito, discutete la linea d’azione che prenderete se il broker non risponde adeguatamente alle vostre domande o non fornisce un ritiro. I passi possono includere la pubblicazione di commenti online o la segnalazione del broker alla FINRA o all’organismo di regolamentazione appropriato nel vostro paese.

La linea di fondo

Mentre i trader possono incolpare i broker per le loro perdite, ci sono momenti in cui i broker sono davvero in difetto. Un trader deve essere accurato e condurre una ricerca su un broker prima di aprire un conto e se la ricerca risulta positiva per il broker, allora si dovrebbe fare un piccolo deposito, seguito da alcuni scambi e poi un ritiro. Se questo va bene, allora si può fare un deposito più grande.

Tuttavia, se si è già in una situazione problematica, si dovrebbe verificare che il broker stia conducendo attività illegali (come il churning), tentare di avere delle risposte alle proprie domande, e se tutto il resto fallisce, e/o segnalare la persona alla SEC, FINRA, o un altro organismo di regolamentazione che potrebbe applicare un’azione contro di loro.