Definición y ejemplo de ruptura

¿Qué es una ruptura?

Una ruptura se refiere a cuando el precio de un activo se mueve por encima de un área de resistencia, o se mueve por debajo de un área de soporte. Las rupturas indican la posibilidad de que el precio inicie una tendencia en la dirección de la ruptura. Por ejemplo, una ruptura al alza de un patrón gráfico podría indicar que el precio iniciará una tendencia al alza. Las rupturas que se producen con un volumen alto (en relación con el volumen normal) muestran una mayor convicción, lo que significa que es más probable que el precio tienda en esa dirección.

¿Qué le dice una ruptura?

Una ruptura se produce porque el precio ha estado contenido por debajo de un nivel de resistencia o por encima de un nivel de soporte, potencialmente durante algún tiempo. El nivel de resistencia o soporte se convierte en una línea en la arena que muchos operadores utilizan para establecer puntos de entrada o niveles de pérdida de parada. Cuando el precio rompe el nivel de soporte o resistencia, los operadores que esperan la ruptura se lanzan, y los que no querían que el precio rompiera salen de sus posiciones para evitar pérdidas mayores.

Esta ráfaga de actividad a menudo hará que el volumen aumente, lo que muestra que muchos operadores estaban interesados en el nivel de ruptura. El volumen superior a la media ayuda a confirmar la ruptura. Si hay poco volumen en la ruptura, es posible que el nivel no haya sido significativo para muchos operadores, o que no haya suficientes operadores que se sientan convencidos de realizar una operación cerca del nivel. Estas rupturas con poco volumen tienen más probabilidades de fracasar. En el caso de una ruptura alcista, si falla el precio volverá a caer por debajo de la resistencia. En el caso de una ruptura a la baja, a menudo llamada ruptura, si falla el precio volverá a subir por encima del nivel de soporte por el que rompió.

Las rupturas están comúnmente asociadas con rangos u otros patrones gráficos, incluyendo triángulos, banderas, cuñas y cabeza y hombros. Estos patrones se forman cuando el precio se mueve de una manera específica que resulta en niveles de soporte y/o resistencia bien definidos. Los operadores observan entonces estos niveles en busca de rupturas. Pueden iniciar posiciones largas o salir de posiciones cortas si el precio rompe por encima de la resistencia, o pueden iniciar posiciones cortas o salir de posiciones largas si el precio rompe por debajo del soporte.

Incluso después de una ruptura de alto volumen, el precio a menudo (pero no siempre) retrocederá hasta el punto de ruptura antes de moverse en la dirección de ruptura de nuevo. Esto se debe a que los operadores a corto plazo suelen comprar la ruptura inicial, pero luego intentan vender rápidamente para obtener beneficios. Esta venta hace retroceder temporalmente el precio hasta el punto de ruptura. Si la ruptura es legítima (no es un fracaso), entonces el precio debería volver a moverse en la dirección de la ruptura. Si no lo hace, se trata de una ruptura fallida.

Los operadores que utilizan rupturas para iniciar operaciones suelen utilizar órdenes de stop loss en caso de que la ruptura falle. En el caso de ir en largo en una ruptura alcista, se suele colocar un stop loss justo por debajo del nivel de resistencia. En el caso de ir en corto en una ruptura a la baja, un stop loss se coloca normalmente justo por encima del nivel de soporte que se ha roto.

Ejemplo de ruptura

El gráfico muestra un gran aumento de volumen, asociado a la publicación de resultados, cuando el precio rompe la zona de resistencia de un patrón gráfico triangular. La ruptura fue tan fuerte que provocó un hueco en el precio. El precio siguió subiendo y no retrocedió hasta el punto de ruptura original. Esto es una señal de una ruptura muy fuerte.

Los operadores podrían haber utilizado la ruptura para entrar potencialmente en posiciones largas y/o salir de posiciones cortas. Si se entra en posiciones largas, se colocaría un stop loss justo por debajo del nivel de resistencia del triángulo (o incluso por debajo del soporte del triángulo). Debido a que el precio tuvo una gran ruptura, esta ubicación del stop loss puede no ser la ideal. Después de que el precio continuó moviéndose más alto después de la ruptura, el stop loss podría ser arrastrado hacia arriba con el fin de reducir el riesgo o bloquear un beneficio.

La diferencia entre una ruptura y un máximo/bajo de 52 semanas

Una ruptura podría dar lugar a que el precio se mueva a un nuevo máximo o mínimo de 52 semanas, si una ruptura se produce cerca del máximo/bajo anterior. Pero no todos los máximos y mínimos de 52 semanas son el resultado de una ruptura reciente. Un máximo o un mínimo de 52 semanas es simplemente el precio más alto o más bajo visto en el último año. Una ruptura es un movimiento por encima o por debajo de la resistencia.

Limitaciones del uso de rupturas

Hay dos problemas principales con la utilización de rupturas. El principal problema son las rupturas fallidas. El precio a menudo se mueve más allá de la resistencia o el soporte, atrayendo a los operadores de ruptura. El precio luego se revierte y no continúa moviéndose en la dirección de la ruptura. Esto puede ocurrir varias veces antes de que se produzca una ruptura real.

Los niveles de soporte y resistencia también son subjetivos. No todo el mundo se preocupa por los mismos niveles de soporte y resistencia. Por eso, observar el volumen ayuda. Un aumento del volumen en la ruptura muestra que el nivel es importante. La falta de volumen muestra que el nivel no es importante o que los grandes operadores (que crean gran volumen) no están listos para participar todavía.