Rapid Advance er blevet Rapid Finance
Hvis du ikke har hørt det, er Rapid Advance, der finansierer små virksomheder, nu officielt Rapid Finance. Det betyder, at deres fængende reklamefilm (“Rapid Advance, they didn’t say no…”) skal skrottes eller eftersynkroniseres på en smart måde. Du undrer dig måske over, hvorfor de overhovedet har skiftet navn?
Hvad er et navn?
Den nye navngivning er faktisk en opgradering for den Bethesda-baserede online-långiver. Faktisk hævede vi for nylig vores score for Rapid Finance (se Rapid Advance anmeldelser) for at afspejle den sandsynlige omdømme medvind.
Specifikt var negative konnotationer omkring udtrykket “advance” en væsentlig årsag til ændringen. Nu er der intet galt med de fleste MCA- eller merchant cash advance-selskaber (bortset fra årlige procentsatser så høje som 384%)1. Men modreaktionen omkring misbrugene i forbindelse med Confessions of Judgement i New York har fået flere alt-fi-virksomheder til at trække deres markedsføring af “cash advance” tilbage.2
Ud over den stigmatisering af røverisk långivning, der er skabt af nogle få dårlige æbler, er det mindre sandsynligt, at mere etablerede små virksomheder vil købe mere stringent (og billigere) finansiering som SBA-lån hos en virksomhed med “advance” i navnet.
Rapid Finance slutter sig til lignende finansieringsselskaber som Can Capital, Fora Financial og Swift Capital, der har gennemgået brandforbedringer.
Rapid Finance Spotlight
– Hovedkvarter: Bethesda, Maryland
– Virksomhed siden: 2005
– Finansieringskategori: Online-långiver
– Samlet finansieret beløb: 1 mia. dollar+
– Primær finansieringsmetode: Direct Lending
– Populært tilbud:
Rapid Advance (nu Rapid Finance) blev grundlagt i 2005 og har efter sigende finansieret over 1 milliard USD til tusindvis af små virksomheder. Virksomhedens baggrund kommer fra erhvervslivets kapitalforskud industrien, og mange af deres kunder kan måske ikke kvalificere sig til traditionelle banklån. I dag har Rapid Finance en bred vifte af finansieringsmuligheder for kunder, herunder restauranter, saloner, rengøringstjenester, bilforretninger, spisesteder og spiritusforretninger.
Deres finansieringsmuligheder omfatter:
– Small Business Loans
– Merchant Cash Advances
– Bridge Loans
– Business Lines of Credit
– Factoring
– Asset Based Loans
– Commercial Real Estate
– SBA Loans
– Healthcare Cash Advances
Givet den brede vifte af finansieringsmuligheder for små virksomheder, forventede vi, at Rapid Finance ville have udviklet sig til mere af en markedspladslångiver som Fundera eller Lendio. For eksempel er det usædvanligt at se business cash advances, SBA-lån og faktura factoring alle fra én virksomhed.
Men vi talte med Nick i Detroit, Michigan-kontoret, som tilbød, at omkring 85% af deres finansiering nu er direkte lån. Det er tydeligt, at navneændringen ikke har påvirket långiverens muligheder negativt på nogen måde.
Det efterlader kun 15%, der skal henvises ud til forskellige långivere. Desværre afslører Rapid Finance ikke deres lånepartnere, før en kunde er ret langt fremme i ansøgningsprocessen. Dette svarer til Biz2Credit, som heller ikke afslører deres partnere.
Vi har mistanke om, at deres partnerliste faktisk er ret høj, i betragtning af at de aktivt anmoder om partneransøgninger fra finansieringsmæglere, aktivbaserede låneselskaber, kreditkortprocessorer, udstyrsleasingbutikker og factoringvirksomheder lige på deres websted.
Hvordan adskiller Rapid Finance sig fra andre alternative långivere?
I modsætning til de fleste alt-fi-virksomheder tilbyder Rapid Advance healthcare cash advances, kendt som HCA’er. De giver virksomheder i sundhedssektoren øjeblikkelig nettoarbejdskapital mod en procentdel af fremtidige forsikringstilgodehavender. Denne transaktion ligner i nogen grad medicinsk factoring, idet virksomheder inden for sundhedssektoren får stillet forretningskapital til rådighed som et alternativ til at vente på fremtidige refusioner. En Rapid Finance HCA kan yde et forskud på mellem 5 000 og 500 000 USD. Og der er ingen faste daglige eller ugentlige tilbagebetalinger som ved nogle forskud.
HCA-kunder skal fremlægge følgende dokumentation:
1. En annulleret check fra en erhvervskonto.
2. Statsligt udstedt billedlegitimation, som f.eks. et kørekort.
3. De sidste tre kontoudtog fra din lille virksomheds bankkonto.
En anden forskel er, at Rapid Finance ikke selv tilbyder muligheder for fakturafinansiering. Selv om de sandsynligvis udnytter navne, som vi kan lide, herunder Fundbox eller Bluevine, ville vi foretrække, at de selv leverer tjenesten. På den måde kan der skabes et stærkere forhold mellem den lille virksomhed og finansieringsselskabet.
Et factoring-selskab leverer upfront-finansiering, forskuddet, til B2B-virksomheder, som typisk venter uger eller måneder på, at kunderne overfører kreditbetalinger. Store navne omfatter OTR Capital, Riviera Finance og FleetOne.
Så er der fintechs som Ondeck Capital, Lending Club og Kabbage-lån (se Kabbage-anmeldelser), der tilbyder online-lån til små virksomheder. Men i modsætning til disse finansieringsmuligheder medfører MCA’er, HCA’er og factoring af debitorer ikke yderligere gæld for den lille virksomhed.
Kalkulation af Rapid Advance’s Rebranding
I tillæg til Rapid Finance-kommentaren ovenfor gentager vi ændringens fordele og ulemper:
Hovedsagelige fordele:
– Kunne tiltrække en kundebase af højere kvalitet.
– Smart risikostyringsspil.
– Stadig i stand til at tilbyde MCA- og HCA-produkter.
– Reputationsmæssigt løft.
Hovedsagelige ulemper
– Potentielle stigninger i markedsføringsomkostningerne.
– Tilsyneladende ikke flere reklamefilm med sang og dans
Andre långivere som Rapid Finance:
– National Funding
– Strategic Funding
– National Business Capital
– Rocket Loans
– Balboa Capital
– Lendfi
– Kapitus
– Reliant Funding
– Jet Capital
– Credibly
– Smart Business Funding
– BFS Capital
– Lendini
– SOS Capital