Utantaget för den 20-procentiga minskningen av företagsinkomsten gäller för tjänstebaserade företag, t.ex. läkare och advokater, som tjänar mer än 315 000 dollar per år. Tanken är att avdraget skulle kunna bli ett kryphål för vissa företag som inte var avsedda att dra nytta av skattelättnaden eller att skattebetalare skulle leta efter sätt att omvandla inkomster från andra källor till företagsinkomster.
Det bör noteras att pass-through-avdraget ingick som en individuell inkomstskattebestämmelse, vilket innebär att det löper ut i slutet av 2025, tillsammans med de andra individuella inkomstskattereduktionerna. (Samtidigt är bolagsskattesänkningen permanent.)
Förmåner för småföretag med mer utrymme att växa
Skattelättnaden är tänkt att ge småföretagen lite välbehövligt andrum när de kämpar för att konkurrera med större företag och globala konkurrenter som har ett lägre skattetryck. Företagare kan använda sina skattebesparingar till att anställa nya medarbetare, höja löner och incitament för de anställda, köpa inventarier, utöka sina arbetsutrymmen, betala av skulder eller sänka sina priser. Eller så kan de bara ge sig själva en löneförhöjning.
Mer möjligheter till skatteplanering
Skatteförslaget innebar mycket få ändringar i schema C, vilket innebär att de flesta av de avdrag som företag kan göra för berättigade utgifter bibehålls. Den största ändringen gynnar företag som investerar i utrustning, genom att tillåta full avskrivning i fem år och öka avsnitt 179-avskrivningstaket för småföretag till 1 miljon dollar från 500 000 dollar.
Många företagare gynnas också av lägre skattesatser
Bortsett från minskningen av företagsinkomsterna kan företagare också gynnas av sänkningen av de individuella skattesatserna. Företagare som bor i delstater med hög skatt (t.ex. Kalifornien, New York och New Jersey) och som gör individuella avdrag kan gynnas mindre på grund av de nya taken för statliga och lokala skatter och hypoteksräntor. Men för dem som bor i lågskattestater (t.ex. Florida, Nevada och Wyoming) kommer kombinationen av minskade företagsinkomster och lägre individuella skattesatser sannolikt att resultera i en lägre skattesedel.
Den nya skattelagstiftningen väntas träda i kraft den 1 januari 2018, vilket ger lite tid för att göra justeringar i era strategiska planer och budgetar för 2018. Det är dock tillrådligt att se över dina planer med hjälp av din CPA för att se till att du förstår den fulla effekten av dessa skatteändringar på ditt företag och din personliga skattesituation.