4 Good Investments When Interest Rates Rise

De rentetarieven zijn langzaam gestegen vanaf hun recente historische dieptepunten, en ze zullen waarschijnlijk nog enige tijd blijven stijgen. Als de rente stijgt, zullen veel gangbare soorten beleggingen daaronder lijden – maar andere zullen weer aantrekken. Hier zijn enkele activa die het bijzonder goed doen wanneer de rente stijgt.

Treasury Inflation Protected Securities (TIPS)

Terwijl de meeste langlopende obligaties in waarde kelderen wanneer de rente stijgt, zijn TIPS juist voor zo’n omgeving ontworpen. De rente op een TIPS-obligatie verandert niet als de rente stijgt, maar de hoofdsom stijgt met de inflatie (en inflatie gaat bijna altijd hand in hand met stijgende rente). Hoewel u dus nog steeds dezelfde rente op uw TIPS krijgt uitbetaald, wordt die betaling gebaseerd op de nieuwe, hogere hoofdsom. En als de TIPS-obligatie afloopt, krijgt u uw hoofdsom terug op het verhoogde niveau dankzij de inflatiecorrecties.

Aan de andere kant, als u verkeerd gokt en in een periode van deflatie terechtkomt, zal de hoofdsom op uw TIPS krimpen in plaats van groeien. Het goede nieuws is dat wanneer uw TIPS-obligatie vervalt, als de hoofdsom van de obligatie op dat moment lager is dan uw oorspronkelijke hoofdsom, u nog steeds uw volledige oorspronkelijke investering terugkrijgt.

Afbeelding bron: Getty Images.

Kortlopende obligatiefondsen

Omdat kortlopende obligatiefondsen voortdurend nieuwe obligaties kopen om de obligaties te vervangen die net zijn vervallen, kunnen ze profiteren van de stijgende rentetarieven die de waarde van langlopende obligatiefondsen verpletteren. Als u een praktische belegger bent, kunt u obligatiefondsen mijden ten gunste van het uitzoeken van uw eigen kortlopende obligaties of cd’s. Voor deze doeleinden kunt u het beste beleggen in obligaties met een looptijd van 90 dagen of minder. U kunt zelfs een kortlopende obligatieladder opbouwen met 90-daags waardepapier, waarbij u elke maand nieuwe koopt om de oude te vervangen wanneer ze vervallen.

Aandelen uit de financiële sector

De meeste aandelen hebben de neiging te wankelen wanneer de rentetarieven stijgen, maar financiële aandelen zijn vaak een grote uitzondering op deze regel. Financiële bedrijven zijn meestal geldschieters in plaats van leners, dus profiteren ze van stijgende rentetarieven omdat ze hogere tarieven voor hun leningen kunnen vragen. Zoek naar een beleggingsfonds of ETF die gespecialiseerd is in de financiële sector om uw investering gespreid te houden over verschillende instellingen.

Waar haal je het geld

Nu je een lijst met goede investeringen hebt, moet je alleen nog uitzoeken waar je het geld vandaan gaat halen om in die investeringen te stoppen. Een slimme optie is om een aantal van uw langlopende obligaties te verkopen of andere beleggingen die verlies hebben gedraaid dankzij de rentewijzigingen. Het klinkt misschien gek om opzettelijk met verlies te verkopen, maar als u dat verlies gebruikt om uw vermogenswinst van het jaar te compenseren, kunt u uiteindelijk een aanzienlijke belastingbesparing realiseren. En zodra de rente weer begint te dalen, kunt u die langlopende obligatiebeleggingen weer terugkopen (zolang u ten minste 30 dagen wacht om de belastingdienst tevreden te stellen). U moet nooit een belegging verkopen alleen om belasting te besparen, maar als u een belegging van de hand moet doen om een andere te financieren, kunnen belastingoverwegingen een rol spelen bij uw beslissing.

Ook is het onverstandig om een belegging te kiezen alleen omdat deze goed presteert onder bepaalde renteomstandigheden. Elke belegging moet worden gekozen op basis van uw algemene beleggingsstrategie en uw bestaande portefeuille. Als de belegging deze tests doorstaat, moet u zeker rekening houden met de levensvatbaarheid ervan in een omgeving met een stijgende rente voordat u uw definitieve beslissing neemt.

Trending

• {{ headline }}

The Motley Fool has a disclosure policy.