Bettermentは業界最大で最も人気のある独立系ロボアドバイザーですが、Vanguard Personal Advisorはすべてのロボアドバイザーで最大のものです。 実際、Vanguard Personal Advisor の運用資産は Betterment の 10 倍近くあり、ロボアドバイザーが占めるニッチを物語っています。
しかし Betterment と Vanguard Personal Advisor に関して言えば、ニッチという言葉が適切です。 2つのロボアドバイザーには類似点がありますが、それぞれが非常に異なる投資市場セグメントに訴求しています。
Bettermentは、包括的な低コストの投資管理を求める新規の中小投資家に向いています。
今後について：
Betterment vs. Vanguard Personal Advisor。 Vanguard Personal Advisor
2つの投資プラットフォームが提供するさまざまなサービスを深く掘り下げる前に、以下の表は、Betterment と Vanguard Personal Advisor の両方が提供する基本サービスレベルおよびその他の機能を要約し比較している。
| 特徴 | Betterment | Vanguard Personal Advisor | |
|---|---|---|---|
| 最小初期投資 | $0 デジタル.Minim.Equipment | 最低初期投資 | $50,000 |
| 利用可能な口座 | 個人および共同課税口座です。 トラディショナル、ロート、SEP、ロールオーバーIRA、信託、非営利団体 | 個人および共同課税口座、トラディショナル、ロート、SEP、SIMPLE、ロールオーバーIRA、信託 | |
| 顧問料 | デジタル: 0.25%～200万ドル、200万ドル超0.15%、プレミアム：200万ドル超0.40%、200万ドル超0.30% | 500万ドルまで0.30%、500万～1000万ドルまで0.20%、1000万～2500万ドルまで0.10%、0.25%。2500万ドル以上は05% | |
| タックスロスハーベスト | はい | 顧客毎にのみ | |
| リバランス | はい | ||
| 配当再投資 | はい | はい | |
| モバイルアプリ | アンドロイド & iOSデバイス | アンドロイド & iOSデバイス | |
| 社会貢献的投資Yes | No | ||
| Smart Beta | Yes | No |
About Betterment
Betterment is the biggest independent robo-Betterments…About Bettermentは独立系ロボットの最大手です。を提供しています。 で、13ドル。運用資産は130.5億ドル。 また、「au」「ソフトバンク」「ソフトバンクモバイル」の3社から、「au」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」「ソフトバンクモバイル」の5社から、「au」の「ソフトバンクモバイル」の「ソフトバンクモバイル」の「ソフトバンクモバイル」が「ソフトバンクモバイル」の「ソフトバンクモバイル」に、「ソフトバンクモバイル」が「ソフトバンク」になりました。
- 配当金の自動再投資
- ポートフォリオ目標を維持するための定期的な資産配分のリバランス
- ポートフォリオ規模にかかわらず、すべての顧客に対する税金損失処理など、ポートフォリオ設計から投資管理までのすべての機能が含まれます。 (多くのロボアドバイザーは、口座残高が大きい顧客にのみこのサービスを提供しています。)
ベターメントは、現代ポートフォリオ理論（MPT）を使用して、投資ポートフォリオを作成し、管理します。 MPTは、リターンを最大化し、ポートフォリオのリスクを最小化する方法として、資産配分を重視しています。
Signing-up for Betterment
あなたがBettermentにサインアップすると、あなたの投資目標、時間軸、投資リスク許容度を決定するアンケートに回答する必要があります。 これらは、米国や外国の株式、米国や外国の債券を含むことができます。
Bettermentの詳細については、当社の完全なレビューを読むか、同社のウェブサイトをご覧ください！
バンガード パーソナル アドバイザーについて
Vanguard Personal Advisorは投資大手、バンガード グループによるロボアドバイザーサービスです。 世界最大の投資会社の 1 つであるバンガード社は、運用資産が 5.3 兆ドル以上あります。
バンガード社は世界最大の投資信託会社であり、上場投資信託（EFT）の最大プロバイダーとしてブラックロックの iShares に次いで 2 位にランク付けされています。 バンガード社のETFは非常に効率的で評価が高いため、他の投資運用サービスと同様に、大半のロボアドバイザーサービスが提供するポートフォリオによく含まれています。
他の多くの大手投資会社や証券会社と同様に、バンガード社は独自のロボアドバイザーであるバンガード パーソナル アドバイザーを提供しています。
バンガード・パーソナル・アドバイザーは、数百万ドルの口座に課される非常に低い手数料によって、大口投資家に対応しています。
バンガードについてもっと知るには、同社のウェブサイトをご覧ください！
Betterment vs. Vanguard Personal Advisor。
Betterment vs. Vanguard Personal Advisor: Investment performance
投資プラットフォームの比較レビューでは、投資リターンの直接比較の少なくとも近似値を与えることが好きです。 残念ながら、投資パフォーマンス情報は、Betterment では利用可能ですが、Vanguard Personal Advisors では公開されていません。
しかし、少なくとも部分的な開示という観点から、私たちは Betterment の設立以来の投資パフォーマンスを示すつもりです。 そして、Vanguard Personal Advisors のリターンについて、一定の仮定を置くことにします。
Betterment
Betterment は、投資収益に関する限定的なデータを提供する、過去のパフォーマンス ツールを提供しています。 そのローンチ日である 2008 年 1 月から 2018 年 7 月末までのパフォーマンスを見ると、以下のスクリーンショットで、株式 80%、債券 20%で構成されるポートフォリオのリターンがちょうど 86% であることがわかります:
2012年1月から2018年7月の79カ月間で、86%のリターンは驚くべき年間平均投資リターンに換算されます。 これは、ポートフォリオの20%が低利回り債券に投資されていたことを考慮すると、特に印象的です。
Vanguard Personal Advisor
残念ながら、Vanguard Personal Advisorはパフォーマンスデータを公開していないため、この点に関するベターメントとの妥当な比較は示せません。
Betterment vs. Vanguard Personal Advisor 投資パフォーマンス結論
Vanguardパーソナルアドバイザーの投資パフォーマンスデータがないため、Bettermentのパフォーマンスと決定的な比較をすることができません。 しかし、Bettermentのポートフォリオのファンド、特に株式ファンドの多くがVanguard ETFであることは注目に値する。
そうであれば、Vanguard Personal Advisorsが株式/債券80/20の資産配分でBettermentと同様のパフォーマンスを回したと推測するのは妥当であろう。
ベターメントとバンガード・パーソナル・アドバイザーの長所
ベターメント：
- 初期投資の最低条件がないので、新規や小口投資家に最適
- シンプルで低コストの手数料体系で、残高が最大で$200万の場合は0.25%、それ以外は0.
- すべてのポートフォリオには、バリュー型投資への配分が含まれており、これは業界で最も伝統的な投資戦略の1つです。 5016>
- スマートベータおよび社会的責任投資（SRI）オプションあり
- 人間による投資アドバイスあり、10万ドル以上の口座残高があれば専任の個人ファイナンシャルアドバイザーにアクセス可能
バンガード個人アドバイザー。
- ほとんどのロボアドバイザー（ベターメントを含む）や他の投資運用サービスでも一般的に採用されているほど、最も人気があり低コストなファンドであるバンガードのファンドを利用できる
- バンガードの証券取引プラットフォームを通じて自己主導の投資に従事できる点。 特に口座残高が50万ドル以上の場合、ライブのファイナンシャルアドバイザーにアクセスすることができます。
- ポートフォリオに投資信託を利用することで、多くのロボアドバイザーのように市場に合わせるだけでなく、市場をアウトパフォームする機会を提供する
Betterment and Vanguard Personal Advisor cons
Betterment:
- Bettermentの手数料構造は0に底を打ち、投資信託の手数料は2.0％になります。そのため、1,000万円を超える口座残高では、バンガード・パーソナル・アドバイザーとの競争にはなりません。
- ベターメントのポートフォリオは株式と債券に限定されており、不動産や天然資源などの代替投資には分散されていません。
- 最低初期投資額5万ドルという条件は、新規・少額投資家を排除する
- 年間顧問料0.30%は0.30%より高い。5016>
- Vanguard Personal Advisorはポートフォリオの構築でVanguard以外のファンドを使用しないため、重要な投資オプションを方程式から外している可能性がある
- Bettermentは一般戦略として税金損失収穫を採用しているが、Vanguard Personal Advisorは税金損失収穫は使用せず、投資家にとって重要なオプションの一つである。 Vanguard Personal Advisorではケースバイケースで使用しています
- スマートベータやSRI相当のポートフォリオはありません
Why choose Betterment?
バリュー株への投資
これは、投資家の間で人気がない企業の株式に投資する戦略です。 通常、そのような企業は、過去の出来事によって見過ごされ、その後解決されています。
ベターメントでは、すべてのポートフォリオでこの戦略を提供しており、米国の小型株、中型株、大型株の配分は、すべてバリュー株に基づいています。
10万ドル以上のアカウントのためのファイナンシャルアドバイザー
ベターメントは、10万ドル以上のポートフォリオにファイナンシャルアドバイザーを提供しており、それは0.40％の年間手数料があります。 口座残高が200万ドル以上の場合、顧問料は0.30%に下がる。
Flexible Portfolios
このオプションは、すべてのベターメントの顧客が利用可能である。
スマート・ベータ
これは10万ドル以上の口座に提供される特別なポートフォリオである。 このような状況下、「スマート・ベータ・ファンド」は、「スマート・ベータ・ファンド」を利用することで、より効率的な運用を実現します。 このオプションには追加料金はかかりません。
社会的責任投資（SRI）
ベターメントでは、お客様のポートフォリオの少なくとも一部をSRIに移行させる機会を提供します。 米国大型株と新興国株の配分を3種類のSRI ETFに置き換えることで、これを行うことができます。 それはあなたの個人的なbeliefs.
Betterment Cash Reserve
Betterment Cash Reserveは0.30％のAPYを提供していますラインの貯蓄口座の最上位であるに従ってあなたのポートフォリオの少なくとも一部を投資する機会を与えてくれるでしょう。 このAPYを得るために最低残高は必要ありません、加えて、あなたはない月額手数料を支払うことになります。
Betterment Checking
Bettermentも手数料無料、モバイルチェック入金、最低残高なし、ATM手数料払い戻し付きで、当座預金口座を提供する。
当座預金口座にはベターメントVisa®デビットカードが付属しており、オンラインや店舗でのお買い物にご利用いただけます。 しかし、一番の魅力は、ベターメントがDoshとの提携により、デビットカードを使用すると、世界中の何千もの小売店で購入した商品のキャッシュバックを提供していることです。 これらの報酬は自動的にあなたの口座に振り込まれ、あなたの側での作業は必要ありません。
購入した商品のキャッシュバックを受けるには、アプリやウェブサイトで現在キャッシュバックを提供している加盟店を直接探すことができます。 実際に行って特典を獲得したい場合は、アプリで近くの対象小売店やレストランを検索することができます。 オンラインでキャッシュバックを獲得したい場合は、Bettermentの「Earn Rewards」セクションを経由してお買い物をする必要があります。 キャッシュバックが発生すると、アプリがすぐに通知し、すぐにあなたの当座預金口座にキャッシュバックが表示されます。
そして、セキュリティの心配は無用です。Bettermentは、あなたの名前や口座番号など、個人を特定できる情報をDoshに提供することはありません。
なぜバンガード・パーソナル・アドバイザーを選ぶのか
Work with a Vanguard Advisor
これはロボアドバイザーの中ではユニークなサービスです。 しかし、バンガード・パーソナル・アドバイザーを利用する場合、アドバイザーは最初から利用可能です。
アドバイザーはまず、あなた、あなたの目標、あなたの財政状況を知ることから始めます。
あなたのポートフォリオは、人間と自動化された管理の組み合わせで管理されます。 アドバイザーは、あなたのファイナンシャル・プランの進捗状況を常に把握し、必要に応じて修正を行います。
投資信託の利用
バンガード・パーソナル・アドバイザーと他の多くのロボアドバイザーの根本的な違いの1つは、バンガードがインデックスベースのETFに完全に依存していない点です。 ETFのみのポートフォリオは、厳密にパッシブ投資となるように設計されています。
しかし、投資信託を含めることで、バンガード・パーソナル・アドバイザーのポートフォリオは、基本的な市場をアウトパフォームする可能性を持っています。 それは、ミューチュアルファンドが通常アクティブに運用されるからです。 そのため、このような「痒いところに手が届く」ような運用を心がけています。
Lower fees for larger portfolios
Vanguard Personal Advisorの基本年間顧問料0.30%は、Bettermentの0.25%より高いことは認められます。 しかし、バンガードの手数料はスライド式で、500万ドル以上の口座では0.20%、1000万ドル以上の口座では0.10%、2500万ドル以上の口座残高では0.05%に下がる。
バンガードがバンガード個人アドバイザーを富裕層に向けたものとしていることは明らかである。 2500万ドル以上のポートフォリオを年間わずか0.05%で運用できるというのは、実質的にプロの投資運用サービスを無料で提供しているようなものです。
投資対象はバンガードのファンド
これは何かと混同されるものです。 このような場合、「投資信託を利用する」という選択肢もありますが、「投資信託を利用する」という選択肢もあります。 しかし、バンガードのファンドがロボアドバイザーの世界で重要な位置を占めていることは間違いありません。
彼らはほとんどのロボアドバイザーのポートフォリオに含まれています。
バンガードの他の投資オプションへのアクセス
BettermentとVanguard Personal Advisorの最も根本的な違いは、全体の構成にある。 ベターメント社はロボアドバイザーである。 一方、Vanguardは大手投資顧問会社であり、Vanguard Personal Advisorはその中の1つの構成要素に過ぎません。 しかし、1つの注意点は、バンガードはミューチュアルファンドとETFの両方の主要なプロバイダーの1つですが、平均的な投資家にとって最も費用対効果や効率の良いブローカープラットフォームではないことです。
Final thoughts on Betterment vs. Vanguard Personal Advisor
For most investors, who may be looking for a low-cost automated investment platform, Betterment will easily be the better choice. そのため、このような「痒いところに手が届く」ような運用が可能です。 これは、最低 5 万ドルの初期投資を必要とする Vanguard Personal Advisor とは対照的です。
しかし、Vanguard Personal Advisor が優れているのは、大きな投資ポートフォリオを持つ人に対応する点です。 しかし、バンガード・パーソナル・アドバイザーが優れているのは、より大きな投資ポートフォリオを持つ人に対応することです。5万ドルあれば、バンガードのファイナンシャル・アドバイザーからよりハンズオンで支援を受けることができます。
最後に、Vanguard Personal Advisorは、ロボアドバイザーのオプションと自己勘定投資をミックスすることを好む人々にとって、より効果的であるだろう。 Vanguardは個人売買の観点からはトップクラスの投資証券会社ではありませんが、同じプラットフォームで異なるタイプの投資を含むオプションを提供しています。
まとめ
おそらく、BettermentとVanguard Personal Advisorの主な分かれ目は、ポートフォリオのサイズでしょう。 このような場合、「Betterment」の方が、より良い選択となるでしょう。 また、”崖っぷち “であっても、”崖っぷち “でなくても、”崖っぷち “であることは間違いありません。
投資のあるべき姿