Que vous soyez un trader professionnel ou un novice qui barbote sur le marché de temps en temps, vous avez probablement rencontré une action survendue. Une action peut être survendue pour de nombreuses raisons. La société du titre peut être dénigrée dans les médias, ou la société peut connaître des difficultés financières. Et une autre raison qui n’est pas spécifique à une entreprise est simplement lorsque le marché global commence à s’affaisser. Lorsque le cours d’une action baisse et qu’elle commence à perdre de la valeur, elle est considérée comme « survendue » lorsque son point de cours tombe en dessous de sa valeur réelle.
Tip
Les actions survendues sont moins chères qu’elles ne devraient l’être et peuvent être un excellent moyen de réaliser un profit, bien que la condition de survol ne soit pas un signal d’achat automatique.
Comprendre le processus d’évaluation
Toutes les actions sont évaluées par l’offre et la demande du marché. Si une action est négligée par les investisseurs, elle aura probablement une valeur inférieure à ce qu’elle devrait être. Si elle est très demandée, elle peut avoir une valeur plus élevée qu’elle ne devrait. C’est à l’investisseur de déterminer ce que vaut réellement l’action et d’agir en conséquence sur cette hypothèse.
Par exemple, disons qu’une action technologique se vend à 10 $ par action et qu’une action de compagnie aérienne se vend à 20 $. Vous pensez que les deux valent environ 15 $. Vous pourriez alors vendre l’action de la compagnie aérienne et acheter l’action de la société technologique afin que votre argent soit du bon côté des deux lorsque le marché se stabilise.
Définition d’une action survendue
Une action survendue est une action qui est victime d’une réaction excessive des traders. Lorsque la valeur d’une action chute soudainement en raison de mauvais rapports, de problèmes de l’entreprise ou d’un exode massif des investisseurs qui pensent qu’elle est peut-être surévaluée, l’action perd rapidement de sa valeur. La surabondance d’actions à vendre sur le marché libre augmente l’offre, tandis que la demande chute précipitamment. Si l’action continue de chuter au-delà de ce que l’investisseur estime être sa véritable valeur, elle est considérée comme survendue. Une action survendue est celle qui a atteint un point de prix bas qui n’est plus égal à sa valeur réelle.
Explorer les données RSI
L’indice de force relative d’une action est 100 moins 100 divisé par 1 + la valeur moyenne gagnée lorsque l’action a clôturé à la hausse au cours des X derniers jours, multipliée par la valeur moyenne perdue lorsque l’action a clôturé à la baisse au cours de cette même période. Par exemple, disons qu’au cours des 6 derniers mois, une action a clôturé en hausse de 50 cents et en baisse de 75 cents en moyenne. Les résultats devraient ressembler à ceci : 100-100/(1+0,50 x 0,75)=RSI. Au moment du calcul, l’IFR est d’environ 33, et la société est probablement considérée comme survendue. Vous utilisez l’IFR pour déterminer le potentiel réel de l’action, et tout ce qui se situe entre 30 et 40 peut indiquer qu’une action est survendue.
Évaluer les grandes marques
Les actions survendues ne sont pas toujours celles dont vous n’avez pas entendu parler. Parfois, les plus grandes entreprises du monde sont vendues en gros morceaux par des méga-investisseurs, laissant le cours de l’action à la baisse et la porte ouverte aux investisseurs pour s’y engouffrer. Comme les grandes marques ont souvent une valeur bien établie et des actifs importants, leur sous-évaluation a tendance à être de courte durée.